一、法律依據
(一) 所得稅法第4條之4第3項
依所得稅法第4條之4第3項規定，個人及營利事業交易其直接或間接持有未上市、未上櫃及非興櫃之股份或出資額過半數之國內外營利事業之股份或出資額，該營利事業股權或出資額之價值50%以上係由中華民國境內之房屋、土地所構成者，該交易視同第一項房屋、土地交易。
(二) 房地合一課徵所得稅申報作業要點（115年4月21日修正）
- 修正重點一：股權價值認定方式
(1) 原規定：以被投資事業經會計師查核簽證財務報告之「淨值」或交易日之「淨值」為分母。
(2) 修正後：如可合理客觀衡量其全部財產價值（例如會計師按時價查核簽證資料），分母得以各項資產「時價總額」認定。
- 修正重點二：適用範圍放圍放寬（舊股權及舊制房地按比例排除）
(1) 舊股權：110年6月30日以前取得之股權。
(2) 舊制房地：104年12月31日以前取得之房地。
(3) 排除比例計算：「舊股權占比」×「境內舊制房地占比」。
(三) 日出條款與不溯及既往原則
- 股權交易視同房地交易之規定自110年7月1日起實施。
- 房地合一稅僅適用105年1月1日以後取得之房地（所得稅法第4條之4第1項）。
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二、案例事實
(一) 當事人與交易標的
- 甲股東：持有A公司70%股權
(1)
舊股權：40%為110年6月30日以前取得
(2)
新股權：30%為110年7月1日以後取得
- 交易內容：出售A公司50%股權
(1)
交易所得：100萬元
(2)
依先進先出法計算舊股權占比：40%÷50%＝80%
(二) 被投資事業之房地結構
- A公司股權價值50%以上由境內房地構成（符合所得稅法第4條之4第3項要件）
- 境內房地組成：
(1)
舊制房地（104年12月31日以前取得）：占境內全部房地價值之50%
(2)
新制房地（105年1月1日以後取得）：占境內全部房地價值之50%
(三) 適用修正後作業要點之計算
- 排除適用房地合一稅之比例：
(1)
計算公式：舊股權占比80% × 境內舊制房地占比50%＝40%
(2)
不適用房地合一稅之所得：100萬元×40%＝40萬元
- 視同房地交易所得：
(1)
計算公式：100萬元×(1－40%)＝60萬元
(2)
或：100萬元－40萬元＝60萬元
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三、案例結論
(一) 稅務處理結果
- 甲股東出售A公司50%股權之交易所得100萬元中：
(1) 40萬元：因屬舊股權對應舊制房地之價值，排除適用房地合一稅。
(2) 60萬元：視同房地交易所得，應課徵房地合一稅。
(二) 修正規定之適用範圍
- 有利溯及：本次放寬規定，未核課確定案件均可適用。
- 兩大減輕機制：
(1) 股權價值計算：得以時價總額替代淨值，使房地價值比率計算更符合實務。
(2) 舊股權與舊制房地按比例排除：避免對110年6月30日以前取得之舊股權，及104年12月31日以前取得之舊制房地課徵房地合一稅。
(三) 立法目的與政策考量
- 防杜規避：維持所得稅法第4條之4第3項防杜股東藉形式移轉股權而實質轉讓境內房地之立法目的。
- 合理課稅：考量房地合一稅之日出條款（105年1月1日）及股權交易視同房地交易之實施日（110年7月1日），避免對舊制財產追溯課稅
- 保障權益：使稅制更趨合理並保障納稅義務人權益。◎
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新聞來源： 財政部中區國稅局